Thị trấn Mù Cang Chải có vị trí địa lý:

• Phía bắc và phía đông giáp xã Mồ Dề
• Phía nam và phía tây giáp xã Kim Nọi.

Thị trấn Mù Cang Chải có diện tích 7,06 km².[1] Dân số năm 2009 là 2.459 người, trong đó có 1.297 nam và 1.162 nữ, mật độ dân cư là 349 người/km².[2]

Thị trấn Mù Cang Chải nằm trong một thung lũng cách thành phố Yên Bái 185 km, có tuyến quốc lộ 32 chạy dọc theo địa bàn theo chiều đông - tây. Nậm (sông) Kim chảy dọc qua thị trấn, song song với quốc lộ 32.